2017年07月24日

美元指數弱勢下，資金湧入亞洲，韓股、港股、星股7月以來(截至7/20)漲幅分別為4.2%、3.5%、4%，包含三星、騰訊等大型科技龍頭漲幅都逾7%，對比台股7月漲幅約1%(在除息影響下漲幅約1.8%)，強勢族群也來自於科技股：

美科技股漲幅領先

統計台股6月底股價前30高價位科技公司，7月以來(截至7/20)平均漲幅6.5%，有10家公司漲幅逾10%，包含大立光、群聯、譜瑞-KY等，部分如玉晶光、GIS-KY，單日成交值甚至超過台積電，顯示高價位的中小型科技股交易正熱，單日成交量從800多億逐步增加到1000億以上。

美股氛圍也聚焦在科技類股上，那斯達克、費城半導體指數本月以來漲幅3.9%、7.5%，領先S&P500的2.1%。如Amazon於7/11舉辦Prime Day線上銷售，年成長60%，創單日銷售最高紀錄，股價創1026美元歷史新高！

從美國財報周表現看，線上影音公司Netflix，第2季營收27.9億美元，年成長32%，財報公布後股價大漲13%！但也有如IBM第2季營收193億美元，年減5%，股價下跌4.2%，提醒投資者應留意台股接下來的第2季財報風險。

此外，投資銀行高盛證券第2季債券交易僅11.6億美元，年減40%，當下美國金融環境仍是股市熱度高於債市，股市雖上漲，但風險偏好仍持續增加，這趨勢未變化下，股市仍有榮景可期。

目前可留意3族群

再看中國，2017年第2季GDP年增6.9%，其中消費支出對經濟成長的貢獻率達63.4%，顯示中國消費市場仍穩定發展。

在高價中小型科技股領先表態下，有利於後續財報公布後中低價位中小型股輪漲，當下可留意公司族群有：

1. Robo全球機器人與自動化ETF指數近期再創35.7美元的新高價，今年漲幅24.6%，台股自動化設備相關供應鏈如上銀、力達-KY、迅得，可留意。

2.費城半導體成分股中的應材(Applied Materials)本月漲幅14.2%，逼近歷史高點，台灣相關半導體設備與材料供應鏈如翔名、辛耘，帆宣等，下半年旺季效應可期，值得追蹤。

3.美、中消費市場族群：如快速時尚通路商的飾品、化妝包供應商弘帆、珠寶加工商的日成-KY、中國童裝的淘帝-KY、東凌-KY，每年營收高點都在9~10月，值得留意。