零利率時代的理財之道

─資產千萬要活用

　　　唐太宗
     
一場金融海嘯席捲全球，不但造成財富重新大洗牌，許多有錢人的財產嚴重失血，無論投資股票、基金、房地產，無一不腰斬，或是只剩下三成；不少上班族也遭池魚之殃，除了投資股票、基金虧損累累，荷包大幅縮水外，還要面臨裁員、減薪及無薪假的衝擊，經濟頓時陷入困境，生活壓力倍增。

尤其銀行的利率一再創下新低，目前銀行定存的利息已降到1%左右，一般活儲利息已不到1%，而且低到0.1%，可謂逼近零利率。顯然，錢存在銀行已無利可圖！那麼到底錢要放在那裡？如何迎接低(零)利率時代的來臨？要如何因應，做好理財規劃？確實是不容忽視的問題。

做好心理建設  力行儉樸生活

最壞的時代，也是最好的時代；是危機也是轉機，更是契機。樂觀的人總是正面思考，振作精神，重振旗鼓，重新出發。總比一味唉聲嘆氣、怨天尤人，或是借酒澆愁、坐困愁城要好。

現在當務之急就是做好心理準備與心理建設，大環境的不景氣要持續一段時間，難免還要過苦日子，甚至未來的日子可能每況愈下，不像從前有好日子可過。因此，上班族要拋棄過去追求富裕生活、奢華浪費的心態，降低物質慾望，不再過度消費，而要力求儉樸生活，學習過簡單、節制及勤奮的生活，重新找回台灣光復初期老一輩「新速實簡、克勤克儉」的生活典範。

設法開源節流，珍惜現有工作，行有餘力再打工，或設法兼差開闢其他財源，以增加家庭收入；已過世的經營之神王永慶曾說：「賺一塊錢不是你的，存一塊錢才是你的。」一切開支能省則省，省到就是賺到。

做好資產配置   達到「零負債」

其次，重新檢視家庭資產負債表及做好資產配置。清楚計算出「家庭財富淨值」是多少？也就是家庭「資產」(包括不動產，例如房屋、土地；動產例如現金、珠寶、銀行存款、股票、基金、債券、保單等)，減去「負債」(包括房貸、車貸、信用借款、信用卡債等)，所得的結果。如果資產大於負債，表示理財有功，可以高枕無憂；如果損益平衡，還算差強人意，稍可欣慰；如果負債大於資產，則是家庭經濟的警訊，表示理財出現缺口，有待儘速還清負債。理財第一要務就是要做到「零負債」，達到「無債一身輕」的地步，其次才是透過有效的理財，逐漸累積財富，遠離貧窮。

在釐清及掌握家庭資產負債的實際情況後，接著做好資產配置，簡言之就是做好理財規劃，當用則用，但要把錢用在刀口上。例如每月家庭收入分成三等分，
三分之一用於日常生活支出，三分之一用於支付房貸或償還其他債務，其餘三分之一用於儲蓄或投資。當然，各人可依實際需要調整以上資產配置的比重。

做好投資理財之風險控管

　　為因應前述低(零)利率時代的來臨，在儲蓄或投資理財方面需要特別用心。
如果銀行利率太低，幾無利可圖，把錢放在銀行就不是明智之舉，也不是適宜的理財之道。但錢不放銀行，究竟要放在那裡？不僅是大問題，也是專業的學問，必需多聽取或請教理財專家的意見，但理財專家的意見也不見得是萬靈丹，僅供參考，而不可盡信。投資人本身還是要自己多做功課，切記「謹慎理財，信用至上」的原則。

在投資理財上，也要切記「高獲利，高風險」的另一個鐵律。把錢存在銀行，固然利息低，但風險也低，亦即比較有保障。錢放在銀行固然不是智舉，但也不能全部提出，而要保留一部分，以備不時之需。而不論是投資、儲蓄、保險、房地產，都要先從本身需求出發來調整各項投資理財的比重，並評估哪種理財商品的投資報酬率較高，進而務要做到把風險降到最低。

選擇了解及需要的理財商品

在選擇投資理財的商品上，不要一味選擇熱門商品或聽信理專強力推銷的商品，而要選擇自己了解及需要的商品。

例如投資股票，相對而言是投資報酬率比較高的理財工具，但要做到「低買高賣」，或是「逢低買進，逢高出脫」，則不是一件容易的事。所以，事先要多做功課，了解股市變化及掌握市場趨勢。基本上，投資股票應該是長期投資，切忌炒短線的投機；而且要選擇具有高股息、財務健全、公司經營穩健的績優股，
其投資報酬率大都遠高於銀行定存利率。

    如果擔心股市波動太大，在選股上比較沒有把握，則可選擇「懶人投資法」，即投資定期定額的基金，每月固定存入一定金額，交由信用好的專業投資公司及經理人去進行投資，比較不傷腦筋；初期可選擇保守型的基金，獲利比較低，但風險較小。有多餘的閒置資金，再投資比較積極型的基金，獲利比較高，但風險也比較大。

錢和資產千萬要活用

現在房價下跌很多，房貸利息也低，如果手邊有一筆比較大的資金(例如新台幣二、三百萬)可以運用，即可作為購屋的自備款，再加上運用銀行的購屋貸款，則可投資於房地產。先從選擇地段好(例如交通便利的捷運延線、學校文教區、公園綠地及生活機能佳的社區等)的中古屋下手，建議買看得到的成屋，而不要買看不到的預售屋，比較沒有風險與購屋糾紛。買到一間好房子，自住或投資兩相宜，投資報酬率也很可觀。

總之，錢和資產千萬要活用，在銀行低(零)利率時代，把錢全部放在銀行不用，錢等於死錢，資產閒置不用，非常可惜。但務要充分掌握各項投資理財資訊，做到謹慎投資，聰明理財，才是上策！

聖經上，耶穌曾說一個比喻，有一個富有的主人，有一次要出遠門，臨出門前，主人吩咐三位家僕好好管理家業，並且視三位家僕的才幹，分別給每人五千、二千及一千兩銀錢；結果領取五千、二千兩銀錢的兩位家僕，很有理財頭腦，拿去作生意及投資理財，又分別賺了五千、二千兩銀錢。反觀領一千兩銀錢的家僕，因為擔心把錢賠掉，既不作生意，也不投資理財，而把一千兩銀錢埋藏在地底下，完全沒有理財的作為。

做一個聰明忠心又良善的理財者

主人結束行程返家，找來三位家僕，一一詢問三位家僕管理家業的成果，領取五千、二千兩銀錢的兩位家僕，向主人報告，他們把五千、二千兩銀錢，拿去作生意及投資理財，分別又賺了五千、二千兩銀錢。主人聽後，當場誇獎兩位家僕是：「忠心又良善的僕人」！那位領一千兩銀錢的家僕，講了一堆無關痛癢的理由後，原封不動地把所領的一千兩銀錢還給主人。主人聞言後，立刻指責到：「你這又惡又懶的僕人」！既然不會作生意及投資理財，起碼也要把錢放在銀行，至少也可以生利息。

可見，什麼是零利率時代的理財之道？就是錢和資產千萬要活用，要有積極地
理財作為，把錢拿去作生意及投資理財，讓資產倍增，才是聰明、忠心又良善
的理財者；等而下之者，則至少要把錢存在銀行，生點利息也好，多少盡點理
財的責任；最愚笨且是又惡又懶的人，則是把錢埋藏起來，完全沒有理財作為
的人。最糟糕最可惡及最可憐的人，則是「月光族」(每月把錢花光光)，不但沒有做好理財，而且入不敷出，不斷積欠卡債，以致負債累累。這種人，也注定要一輩子貧窮！所謂「可憐之人，必有可恨之處！」信哉斯言。

PS.以上僅是粗淺的概念分享，欲深入了解相關投資理財資訊，請洽─       

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