電子股在台灣上市櫃版圖中,一向最具分量,台灣前十大市值企業,最大的前三名都是電子股,包括台積電、宏達電與鴻海,台灣EPS最大的前幾名,也都是電子股。
三大利空罩頂
除了台幣升值造成的匯損外,大陸調高工資造成的壓力,在鴻海公布首季EPS只有一.四九元,寫下九季新低,也可以看出這個影響力。像NB電池模組的二線廠加百裕已出現虧損,NB產業也都出現新低的單季EPS。
三是日本產業斷鏈帶來的壓力,這個效應可能要到第三季才會更明朗,不過PCB產業已可看出下滑的現象;欣興EPS從一.四七元跌到○.七八元,南電去年第四季虧損,首季EPS一.○三元,PCB的瀚宇博德首季虧損一.○四億元。
再來是產業調整,像一度當紅的PV INVERTER,盈正去年第三季火紅的時候EPS七.四七元,如今銳減剩一.三元,難怪股價一跌不起;科風第四季還出現虧損,首季EPS也只有○.五二元;電源供應器的嘉澤好的時候一季EPS五.四二元,第四季剩下○.三五元,都對股價造成重大殺傷力。
從首季財報來看,雙D仍是重大虧損慘業,DRAM除了興櫃的瑞晶賺錢外,其他全部賠錢。面板則是首季都是虧損,友達虧損也拖累了佳世達,NB與主機板產業都狀況不佳,宏碁、仁寶、和碩、緯創都出現新低,微星兩季都虧損,只有技嘉能獲利。
電子業績新黑馬
整體來看,電子股業績都不好看,不過今年也誕生了一些新黑馬,像工業電腦今年很旺,研華首季EPS一.八元寫下新高,威達電也有一.七四元,振樺去年EPS五.二五元,今年首季也有一.○一元,廣積首季EPS○.九五元,研揚EPS一.○九元,都可以說是今年好產業。
再來是設備股,PCB設備的志聖首季表現不佳,但是有把握未來幾季會跟的上,揚博首季EPS○.六五元,業績終獲認同與肯定。另外帆宣首季的EPS○.五四元,也有很大進展,聖暉的EPS五.一一元更是難得好成績,盟立也有○.八一元,顯然投資熱度仍旺。
一些特殊題材股,如鼎瀚首季EPS二.三元,股價開始飆漲,對於四○%控股大股東台半有很大助力,台半首季EPS○.五八元也是難得好成績。另外,詩肯耕耘台灣市場有成,首季EPS一.三元,連續兩季超過一元,股價也受激勵。