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2011/08/10 21:20:49瀏覽1084|回應0|推薦4 | |
Samsung 主宰 DRAM 市場已經有一段時間,其策略說起來很簡單; 一、取得技術領先。 二、利用技術領先所創造出成本優勢,從市場上賺取下一代 DRAM 之開發費用。 三、當對手廠商推出同等級成本之 DRAM 產品,立刻將售價殺到對手廠商之成本,讓對手廠商無利可圖,且立即推出成本更低之產品。 四、控制 DRAM 產品之售價使全年 DRAM 總市值不超過美金 400 億。 五、絕不授權代工,更不賣技術。 這策略已經讓三星在過去 10 年獲取重大成功,殺到全球只剩四家 DRAM 廠商(Samsun,Hynix,Elpida,與 Micron)擁有開發技術存活下來。 在 2009 年 1Q 三星以 56n 製程將 1Gb DDR2 市場價格殺到美金 0.95,進行市場淘汰賽。這可能是三星 56n 製程 1Gb DDR2 的成本。然現在(8.10.2011)三星以 35n 製程將 2Gb DDR3 的售價壓到美金 1.07。 以同樣的 density 而言,35n 製程成本是 56n 製程成本的 40%。這表示 35n 製程 2Gb DDR3 成本是 56n 製程 1Gb DDR2 的 80%。但算 die cost 先要扣除 0.3 的封測費用。三星 35n 製程 2Gb DDR3 die cost 應在美金 0.52 = 0.8x(0.95-0.3),且產能增加 2.5 倍。重點來了,三星為何不利用日本 3 月的天災,拉抬 DRAM 價格?這說明就算 Elpida 產能全失,也無法改變市場 over supply 的基本面。 這理論正確則 2Gb DDR3 有可能會殺到美金 0.82 (0.52 + 0.3)。 Elpida 在 8 月 1 日宣佈其 25n 製程進入量產,這也說明三星殺價是執行策略三,讓 Elpida 無法從市場獲利。 台灣 DRAM 廠早被三星 KO 倒地,只能靠 Elpida 或 Micron 來存活。現今看來以 Elpida 陣營比較有機會。另一機會是等 DRAM 製程 migration 到盡頭,那大家都只能比生產成本。
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( 時事評論|財經 ) |