字體：小 中 大 |
|
|
|
| 2024/12/14 22:21:22瀏覽242｜回應0｜推薦0 | |
| 博通狂飆帶領費半狂漲再度站上所有均線其餘三大指數小漲小跌作收
潤泰存股家族:假期愉快! 週四公布美11月PPI超出預期美債殖利率飆升、美元指數站上107、費半下挫再度跌破5000大關，台積ADR下挫1.3%，原本預估週五台北股市將股匯雙挫且由台積電領跌，但台積電有人護盤撐指數不跌反漲，台積電開平震盪收漲開1060最低1055最高1070收1065上漲5元，成交量20396張三大法人同賣：外資賣超896張、投信賣179張、自營商賣863張。台股開低震盪走低最低只來到22920.84下跌120點，盤中翻紅最高來到23097.52收盤小跌26.32點跌0.11%收23020.48，大盤跌破十日線今年漲幅降至28.39%。成交量略降至3433億，外資續賣40.34億今年大賣7299.32億、自營商轉賣87.91億今年狂賣8028.34億、投信續買24.94億今年狂買8316.29億，合計法人轉賣103.31億。台幣轉貶2分收32.508元12月貶0.16%今年貶5.77%，競爭對手國韓元今年大貶10.88%。 博通(Broadcom)(AVGO-US)預測季營收將超越華爾街預期，並看好其客製化AI晶片的需求在未來幾年將大幅增長。此樂觀前景讓股價狂飆24.43%，市值大幅超越台積電且首次突破1兆美元達1.05兆，博通狂飆帶領費半狂漲，台積電則退一名到全球第11大。AI龍頭輝達則下跌2.25%總市值跌到微軟之後居第三。美股其餘三大指數小漲小跌作收。美債殖利率續揚十年期收4.394%漲1.36%，美元指數收107。原油再次強彈：布蘭特收74.49元漲1.47%12月漲2.13%；西德州收71.29元漲1.81%12月漲4.84%，原油上漲不利通膨下滑。 全球總市值前三大：蘋果漲0.07%收248.13元再創收盤新高總市值3.75兆美元居冠。微軟跌0.51%收447.27元總市值3.33兆落後蘋果12.61%距離居第二。輝達跌2.25%收134.25元總市值3.29兆美元落後蘋果13.98%距離居第三， 美股四大指數： 道瓊開高走低連七天下挫續跌0.2%收43828.06，跌破月線第四天，本週續跌1.82%，今年漲16.29%。 標普開高走低微跌0.16點收6051.09，本週轉跌0.64%，今年漲26.86%。 Nasdaq開高震盪小漲0.12%收19926.72，2萬大關得而復失，連續三天站在所有均線之上非常強勢，連四週上漲本週續漲0.34，今年漲32.74%。 費半狂漲3.36%收5149.8，收復5000大關、五日、十日、季線與半年線再次站上所有均線，本週續漲1.75%，今年漲23.33%，離7/10史上收盤新高5904.5還差14.65%距離。 台積聯電日月光ADR漲跌互見分別為+4.98%、-0.16%與+2.94%。費半狂漲站上所有均線，台積ADR狂漲4.98%收200.99元離史上收盤新高205.79僅差2.39%，下週一台股又是看台積電表演。 營建指數開低震盪一度翻紅，但後繼無力反而越跌越深收盤大跌1.67%收548.33，今年第二度跌破年線再次跌破所有均線，今年漲幅降至27.32%再度落後大盤28.39%的漲幅。營建指數跌破年線加上外資轉為大賣壓抑潤泰新股價走勢。 潤泰五雄:潤泰營建族群+潤泰全。 潤泰新:開低震盪量增下跌收次低，開46.1最低45.05最高46.2收46.1元跌1.1跌2.38%，跌破五日、十日與月線僅剩上升年線支撐，股價再回到底部低檔區，今年漲幅降至19.47%大幅落後大盤28.39%的漲幅，成交量增至4598張，外資轉為大賣2081張今年大買36592張，自營商轉賣194張今年買2015張。融資增225張至18786張使用率2.64%、融劵增23張至112張，借劵賣出續減107張至23983張。市值1283億排97名。 潤泰全：開低震盪量增收跌，開75.5最低75最高75.6收75.4跌0.4元跌0.53%，今年漲17.26%大幅落後大盤28.39%的漲幅，成交量增至2477張。外資續賣460張今年賣超34510張、投信續買275張今年大買53235張、自營商轉買184張今年大買17794張。融資增187張至5760張使用率2.09%、融劵減36張至463張，借劵賣出增506張至44596張。市值833億排142名。 潤弘:開平震盪量減小跌，開最高149.5最低146.5收次高149跌0.5元跌0.33%，連續五天站在所有均線之上非常強勢，今年漲81.39%，成交量降至269張，外資轉賣91張今年大買3063張、自營商續賣8張今年買30張、投信買86張今年買206張，市值386億排252名。 潤泰材：開低量增收跌，開26.1最低25.9最高26.35收26元跌0.3元跌1.14%，今年漲幅降至4.21%，成交量增至57張，外資續賣18張今年買608張、自營商續買1張今年買29張。 潤德：單一價235元成交2張跌0.5元跌破五日線，今年漲32.39%。 南山10月賺12.17億、11月賺27.44億，12月台幣小貶0.16%，依目前美元指數強勢來看，12月台幣續貶機率大，12月有機會續賺，若我們保守來看：假設南山Q4合計只賺20億。保守假設潤泰新12月營收25億則Q4營收74億累計全年營收303.72億年增11.33%，Q3營收85.74億營業利益14.91億，按比例則Q4營收74億營業利益12.86億，稅後打八折10.29億。只算南山與潤泰新本業獲利就有10.29+20×0.2556=15.4億，Q4 EPS 15.4/28.44=0.54元，全年EPS=5.31+0.54=5.85元 實質EPS=5.85-1.097=4.75元，則明年股利至少3元起跳比今年1.5元要好太多了。 潤泰全Q4賺10.29×0.257+20×0.2656=7.95億，EPS=7.95/11.043=0.72元，全年EPS =11.12+0.72=11.84元。實質EPS 11.84-31.2×0.257/11.043=11.11元。預估股利分配40~50%則11.11×0.4~0.5=4.44~5.55元比今年的2.5元也是大幅成長。 等明年1/10公布今年12月營收與南山獲利就能更精準估算潤泰家族全年EPS獲利，潤泰雙雄今年EPS獲利大成長，但股價漲幅遠遠落後獲利成長，代表股價嚴重低估。現在雙雄股價只是暫時被壓抑，最終還是要反映獲利大成長的基本面。12/19凌晨三點聯準會就會公布12月利率會議結果，降息一碼有利雙雄股價上漲，12/19央行理監事會議就會確認是否有第八波打炒房，只要確認沒有第八波營建股就會有一波像樣的反彈，這樣潤泰新年底前還是有機會挑戰50元大關。12/20~26 0056將有五天大量賣出潤泰全持股，基本上75元附近就是底部，12/26那天極有可能拉高收盤，然後12/27、30、31還有三天交易日股價仍是有機會站上80元大關。 無論年底潤泰雙雄是否站上80/50元大關，只要明年3/15公布潤泰雙雄今年的亮麗財報加上好的股利政策(比今年大幅成長)，則雙雄股價就會向90/60元挑戰甚至100/70元。 兩年前我就講過，當全球各地到處興建晶圓廠時，晶圓代工的好日子就已經結束了。財力薄弱且市佔率低的公司將面臨被淘汰的命運，這在DRAM與面板產業都曾經歷過。晶圓代工分成兩部分來討論：先進製程只有台積、三星與Intel三家，但兩年過去了，只剩台積一家獨大，Intel的CEO都被迫下台，三星還要關閉部分晶圓代工產線。成熟製程產能嚴重過剩，大陸六折低價搶單。 我們從2022/Q2 到2024/Q3 全球市佔率就非常清楚： 排名 2022/Q2 營收百萬美元 市佔率 2024/Q3 營收百萬美元 市佔率 1 台積電 18145 53.4% 台積電 23527 64.9% 2 三星 5588 16.4% 三星 3357 9.3% 3 聯電 2448 7.2% 中芯 2171 6.0% 4 格羅方德 1993 5.9% 聯電 1873 5.2% 5 中芯 1903 5.6% 格羅方德 1739 5.2% 6 華虹集團 1056 3.1% 華虹集團 799 2.2% 7 力積電 656 1.9% 高塔 371 1.0% 8 世界先進 520 1.5% 世界先進 366 1.0% 9 晶合集成 478 1.4% 力積電 336 0.9% 10 高塔 426 1.3% 晶合集成 332 0.9% 台灣四家晶圓代工，今年只有力積電一家虧損且已經連虧五季，從去年Q3開始連虧，今年Q4也難逃虧損命運，明年Q1應該也躲不掉。大陸的晶圓代工廠有國家在撐，世界先進有台積富爸爸，敢問力積電有何靠山? 投資股票看的是未來，無論任何產業只要走到拚產能拚價格且與大陸競爭，這條路幾乎就是一條死路。台塑四寶全部股價重挫創數十年新低且都跌破40元。以往被MSCI踢出台灣成分股之後還會加入中小型成分股，但台塑化市值高居前15名竟然被MSCI直接踢出台灣成分股，市值太龐大自然無法放入中小型成分股。 潤泰雙雄值得長期投資就是因為擁有南山這座金礦，再加上潤泰營建龍頭地位，潤泰雙雄價格嚴重低估，有多餘閒置資金者可以持續加碼買進長抱，預估2026年以後南山上市，雙雄股價必然會大漲一波再創新高紀錄。 |
|
| ( 不分類｜不分類 ) |
